Partnerskapet som ger tillgång till en unik global aktiestrategi
Intervju med Sylvain Boulé, President & CEO Montrusco Bolton och Robert Hiscock, portföljförvaltare Montrusco Bolton Global Equity. (25 September 2024) (Ca 5 minuter)
SEB Montrusco Bolton Global Equity Fund
– ger dig tillgång till en kanadensisk specialistförvaltare.
Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fondandelar och andra finansiella instrument kan både stiga och falla i värde och det är inte säkert att du får tillbaka investerat kapital. Faktablad, hållbarhetsrelaterade upplysningar och prospekt finns på SEB.se/fondlista.
SEB Montrusco Bolton Global Equity Fund är framtagen genom ett exklusivt samarbete mellan SEB:s fondbolag och den kanadensiska fondförvaltaren Montrusco Bolton. Fonden är en aktivt förvaltad globalfond och genom att investera i fonden får du tillgång till Montrusco Boltons särskilda investeringsstrategi. Den bygger på djupgående fundamental bolagsanalys som resulterar i en koncentrerad portfölj av bolag med betydande konkurrensfördelar.
Vad skiljer fonden från andra fonder?
Portföljen är byggd och förvaltad för att tillföra värde under olika marknadsförhållanden.
- Koncentrerad portfölj
Aktivt förvaltad global aktiefond med innehav i cirka 30–40 bolag - Analys på djupet
Baserad på djupgående bolagsanalys – ”stock picking”- Letar efter kvalitetsbolag med god framtida tillväxtpotential till rimlig värdering, oberoende av sektorer
- Letar investeringsmöjligheter som avviker från marknadens samlade syn på en aktie
- Överavkastning genom aktieurval
Strävar efter att skapa överavkastning jämfört med index genom fokus på aktieurval samt att tillföra värde under olika marknadsförhållanden, vilket teamet lyckats uppnå historiskt för sin investeringsstrategi.* - Samma risk som marknaden
Tar inte hänsyn till marknadstajming utan är alltid fullt ut investerad
Strävar efter att hålla samma risk som marknaden i stort
Strävar efter att hålla samma exponering mot regioner, valutor och sektorer som marknaden i stort - Integrering av hållbarhetsaspekter
Genom exkludering av bolag och aktivt ägarskap- Exkluderingarna baseras på SEB Investment Managements hållbarhetspolicy
- Montrusco Bolton utför även en grundlig analys av varje bolag innan investering görs, och genomför kvartalsvisa verifieringar för att se till att alla bolag i fonden fortsätter att uppfylla höga hållbarhetskrav.
* Källa: Data i USD och baserat på Montrusco Boltons GIPS rapport (Global Investment Performance Standards) per 1 september 2018–31 december 2023, som kan erhållas på begäran från SEB Asset Management och gäller Montrusco Boltons globala strategi exklusive fossila bränslen. SEB Montrusco Bolton Global Equity Fund som startade den 30 augusti 2024 följer denna strategi, men man bör vara medveten om att avvikelser i resultat kan uppstå på grund av olika avgiftsstrukturer och andra omständigheter. Notera att avkastningen uttryckt i SEK kan öka eller minska på grund av valuta- och växelkursförändringar. Jämförelseindex är MSCI ACWI ex-Fossil Fuels ex-Coal Generation, netto efter källskatt. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fondandelar och andra finansiella instrument kan både stiga och falla i värde och det är inte säkert att du får tillbaka investerat kapital.
Kort om SEB Montrusco Bolton Global Equity Fund
- Fonden går att handla i våra appar, på internetbanken och på andra större handelsplattformar.
- Risknivå 4 av 7.
- Fonden är öppen för sparande på investeringssparkonto (ISK), fondkonto och i försäkring.
Frågor och svar
Montrusco Bolton är en väletablerad kanadensisk fondförvaltare med huvudkontor i Montreal, men de finns även representerade i Toronto och Frankfurt. De tillhandahåller service åt institutionella kunder i Kanada, USA, Europa, Sydafrika, Asien och Australien.
Förvaltarteamet består av analytiker med olika personliga, utbildnings- och yrkesmässiga bakgrunder. De är 60 fast anställda med +8 års genomsnittlig yrkeserfarenhet.
Fondbolaget, SEB Investment Management AB, har anlitat Montrusco Bolton Investments Inc. som förvaltare för fonden. Inom ramen för uppdraget har Montrusco Bolton i uppgift att välja ut investeringar som fonden består av.
SEB:s kapitalförvaltningsorganisation SEB Asset Management har god och lång erfarenhet av att utvärdera olika fondförvaltare med syfte att erbjuda konkurrenskraftiga komplement till fonder som SEB förvaltar i egen regi. Genom en gedigen analys upptäcktes Montrusco Bolton vilket sedermera resulterade i ett etablerat samarbete. Montrusco Bolton har imponerat på flertalet punkter, framför allt genom sin konsekventa investeringsstrategi och starka förvaltningsresultat. Vi på SEB är stolta över att kunna presentera den här fonden till våra kunder.
Investeringsprocessen är baserad på djupgående fundamental analys. Fonden består av en koncentrerad portfölj på cirka 30–40 aktier globalt som väljs utifrån hög övertygelse. Teamet söker kvalitetsbolag genom fundamental analys inom alla sektorer och strävar efter att hitta investeringar som skiljer sig från den allmänna synen på en aktie. De kvalitetsegenskaper som teamet söker efter hos bolag är bland annat att de visar starka konkurrensfördelar, god framtida tillväxt och starka ekonomiska fundamenta. Dessutom är hållbarhetshänsyn en viktig del av investeringsprocessen.
Portföljen investerar i storbolagsaktier som teamet anser är felaktigt prissatta med en identifierad katalysator för omvärdering under normalt upp till en 3-årsperiod. En viktig parameter i investeringsprocessen är att portföljen byggs och förvaltas för att tillföra värde under olika marknadsförhållanden.
Processen innefattar samtal med ledningsgrupper över hela branschens värdekedja och ibland även besök på plats. Endast de bästa investeringsidéerna kvalificerar sig för att ingå i den koncentrerade portföljen som byggs utifrån hög övertygelse.
Nej. Förvaltningsavgiften ligger i linje med andra aktivt förvaltade fonder på marknaden. Läs mer om fondens avgifter i fondlistan.
Fonden placerar i ett mycket koncentrerat antal bolag på den globala marknaden, 30–40 bolag.
Några exempel på bolag är Rollins Inc och Adobe Inc.
Rollins Inc är ett USA-baserat världsledande bolag inom skadedjursbekämpning verksamt i mer än 70 länder över hela världen. De har en återkommande och lågkonjunkturtålig affärsmodell. Montrusco Bolton anser att den framtida efterfrågan kommer gynnas av långsiktiga trender som anpassning till den globala uppvärmningen, som driver på en ökning av antalet skadegörare i regioner som traditionellt har varit förskonade från problemet.
Ett annat exempel är mjukvarubolaget Adobe Inc. Montrusco Bolton har valt att investera i aktien på grund av inte minst dess tillväxtpotential och att man anser att konsensus underskattar styrkan i Adobes konkurrensposition. De är även ledande när det gäller hållbarhet, klimatåtgärder, mångfald och lönsamhetsmått. De arbetar exempelvis för målet att bli en nettonollutsläppare av växthusgaser till år 2050 och är på väg att nå målet genom att använda 100 % förnybar el i sin egen verksamhet till 2025.